Аналитика, Исследование | Олег Брагинский, Марина Строева
Основатель «Школы траблшутеров» Олег Брагинский и ученица Марина Строева исследуют глобальную инфраструктуру Amazon, облачные технологии, медиа и логистику. Проводят анализ стоимости компании, годовой выручки и количества продавцов. Выясняют как компания усиливает влияние за счёт искусственного интеллекта, автоматизации и поглощений.
Революция в электронной коммерции
До появления Amazon онлайн-торговля была фрагментированной и неудобной: покупатели сталкивались с ограниченным ассортиментом, медленной доставкой и отсутствием доверия к платёжным системам. С приходом нового маркетплейса ситуация кардинально изменилась.
Компания не просто создала крупнейшую торговую площадку, но и навсегда и невозвратно переопределила стандарты сервиса, логистики и технологий. В 2024 году чистая выручка Amazon достигла $638 млрд, подтверждая статус одного из самых влиятельных брендов в мире.
Динамика роста:
- 2024 – $638 млрд
- 2023 – $575 млрд
- 2014 – $89 млрд
- 2004 – $7 млрд.
Ключевые цифры 2024 года:
- стоимость бренда – $576,6 млрд
- чистая прибыль – $30,4 млрд
- выручка – $637,96 млрд.
С 2004 по 2024 год чистый доход от электронной коммерции и сервисных продаж продемонстрировал невероятный рост – с $7 млрд до $638 млрд. За 2024 год выручка увеличилась ещё на 11%. На 25.03.2025 рыночная капитализация компании составляет уверенные $2.13 трлн.
С 2006 по 2024 год стоимость бренда выросла почти в 100 раз – с $3,7 млрд до $577 млрд. 2024 год стал особенно успешным: рост составил 23%. Amazon занимает четвёртое место среди самых дорогих брендов мира в 2024 году, уступая лишь Apple и Microsoft.
Структура доходов в 2024 году
- Онлайн-ретейл – продажи товаров, основной источник дохода.
- Услуги для сторонних продавцов (Marketplace) – около 60% всех оплаченных товаров на площадке приходится на сторонних продавцов.
- Подписки: Prime, Music, Video, Twitch – $11,2 млрд квартальной выручки.
- AWS (Amazon Web Services) – облачные вычисления, приносящие $90+ млрд в год.
С 2014 года ежегодные расходы Amazon на рекламу и другие рекламные мероприятия кратно увеличились. В 2024 году расходы онлайн-ретейлера на рекламу составили впечатляющие $21,4 млрд, незначительно увеличившись по сравнению с внушительными $20,3 млрд годом ранее.
Особое внимание Amazon уделяет логистике. Услуга Fulfilled by Amazon (FBA) охватывает половину всех товаров на площадке: компания берёт на себя хранение, упаковку и доставку, что ускоряет процесс для покупателей и снижает затраты продавцов.
В период с 2001 по 2024 год Amazon.com расходы Amazon на выполнение заказов неуклонно увеличивались. В последнем отчётном финансовом году расходы Amazon на реализацию услуг составили $98,5 млрд по сравнению с примерно $91 млрд годом ранее.
Географическое распределение доходов
Несмотря на глобальное присутствие, 69% выручки – $353 млрд из $575 млрд в 2023 году, Amazon получает из трёх стран Северной Америки:
1. США.
2. Канада.
3. Мексика.
Международные продажи составили $131 млрд, демонстрируя значительный потенциал для дальнейшей экспансии.
В отличие от Walmart, который в основном работает в Северной Америке, Amazon охватывает миллионы пользователей по всему миру. Однако в Азиатско-Тихоокеанском регионе у компании есть сильные конкуренты:
-
- AliExpress – лидер кросс-бордерных продаж, 10% глобальных покупок
- Pinduoduo – самый дорогой ретейл-бренд Китая в 2023 году.
Amazon является самой посещаемой торговой площадкой в Европе, но ему на пятки наступают:
-
- Temu – главный конкурент в США и самое скачиваемое shopping-приложение
- Shein – быстрорастущий конкурент в Европе
- Mercado Livre – лидер в Бразилии.
В 2024 году Amazon опережает:
-
- традиционных ретейлеров – Walmart, IKEA
- онлайн-конкурентов – Alibaba и eBay.
Основные приобретения
Amazon последовательно расширяет бизнес за счёт стратегических приобретений, охватывая различные отрасли за пределами основной деятельности в сфере электронной торговли.
Одним из самых значительных приобретений стала покупка сети магазинов Whole Foods Market в 2017 году, стоимость сделки составила $13,7 млрд. Пополнение портфеля стало стратегическим шагом по укреплению позиций в сфере торговли продуктами, в сегменте онлайн-продаж.
Приобретения Amazon не ограничиваются только розничной торговлей. Компания активно расширяет присутствие на другие сферы. В июле 2022 года приобрела цифровую медицинскую компанию One Medical за $3,9 млрд.
В августе 2022 года маркетплейс объявил о приобретении iRobot, производителя роботов-пылесосов Roomba и лидера рынка бытовой робототехники. Сделку отменили в январе 2024 года.
Автоматизация и снижение издержек
Amazon создала одну из самых эффективных логистических сетей в мире:
-
- Amazon Freight – логистическое подразделение, конкурирующее с UPS и FedEx
- 6 млрд посылок ежегодно доставляется только в США
- 1,525 млн сотрудников по всему миру.
ИИ-алгоритмы рассчитывают стоимость доставки с учётом удалённости, сезонности и запасов на складах. Автоматизация хранения и перемещения с помощью роботов Kiva и прогнозные модели для водителей сокращают издержки и ускоряют доставку.
Компания активно патентует технологии, включая доставку дронами – Prime Air, тестируемую в США, Италии и Великобритании, и генеративный ИИ для персонализации контента.
Факторы рыночного доминирования:
- Ценовое превосходство
- последовательно предлагает покупателям цены ниже, чем у традиционных ретейлеров, благодаря:
- конкуренции между продавцами на платформе
- оптимизированной логистике
- эффективным закупкам.
- Беспрецедентный ассортимент
- продукция как от крупных брендов, так и от малого бизнеса
- более 350 млн товарных позиций
- новые и б/у товары.
- Технологические инновации
- Alexa – голосовой помощник, изменивший взаимодействие с техникой
- Kindle – революция в мире электронных книг
- собственные бренды, Amazon Basics.
Будущее Amazon:
- Искусственный интеллект – интеграция AI во все сервисы.
- Развитие AWS – облачные технологии как драйвер роста.
- Медиауслуги – усиление позиций Prime Video и Music.
- Умный дом – расширение экосистемы Alexa.